Banken in de eurozone scherpen kredietvoorwaarden aan terwijl de vraag naar leningen daalt

Banken in de eurozone scherpten in het derde kwartaal van 2026 de kredietvoorwaarden voor bedrijven en consumentenkrediet aan, terwijl de vraag naar leningen in alle categorieën daalde, meldde de Europese Centrale Bank dinsdag. Banken verwachten in het lopende kwartaal verdere aanscherping, vooral voor leningen aan huishoudens.

Uit de driemaandelijkse enquête van de ECB bleek dat per saldo 9% van de banken de kredietvoorwaarden voor leningen aan bedrijven aanscherpte. Dat was meer dan de 5% die banken in de vorige enquête hadden verwacht. Per saldo scherpten 14% van de banken de voorwaarden voor consumentenkrediet en andere leningen aan huishoudens aan. De voorwaarden voor woninghypotheken bleven ongewijzigd, hoewel banken een lichte aanscherping hadden verwacht.

Banken noemden een grotere risico-inschatting en een lagere risicobereidheid als de belangrijkste redenen voor de strengere voorwaarden. Sommige banken wezen ook op druk door geopolitieke onzekerheid en ontwikkelingen op energiegebied. De leenvoorwaarden werden in alle categorieën aangescherpt, vooral door hogere rentetarieven. Banken meldden bovendien per saldo een toename van het aantal afgewezen aanvragen voor elke groep kredietnemers.

De vraag naar bedrijfsleningen daalde per saldo met 6%, waarmee de verwachting van banken van een toename niet uitkwam. Hogere rentetarieven waren de belangrijkste rem, terwijl ook de zwakkere vraag naar vaste investeringen bij kleine en middelgrote bedrijven de kredietverlening drukte. De vraag naar woninghypotheken daalde per saldo met 27%, doordat hogere rentetarieven, een lager consumentenvertrouwen en minder gunstige vooruitzichten voor de woningmarkt aanvragers ontmoedigden. De vraag naar consumentenkrediet nam per saldo licht af, met 2%.

Vooruitkijkend verwachten banken dat de kredietvoorwaarden voor bedrijven verder worden aangescherpt en die voor woninghypotheken en consumentenkrediet sterker. Ze voorspellen een grotere daling van de vraag naar leningen van huishoudens in het vierde kwartaal, terwijl de vraag naar bedrijfsleningen naar verwachting grotendeels onveranderd blijft.

Uit de enquête bleek ook dat banken een geleidelijke, aanhoudende toename verwachten van leningen voor de financiering van infrastructuur voor kunstmatige intelligentie, met name datacenters. Volgens de banken zijn deze leningen waarschijnlijker gericht op infrastructuurleveranciers dan op softwareontwikkelaars of bedrijven die AI toepassen. De meeste banken hebben nog geen specifieke kwantitatieve criteria ingevoerd voor de beoordeling van AI-gerelateerde leningen.

De ECB ondervroeg tussen 21 september en 6 oktober 159 banken in de eurozone. De resultaten beschrijven de veranderingen in het derde kwartaal en de verwachtingen van banken voor het vierde.